美国信用危机(Credit Crisis)与中国有关系吗？

本文于2008年10月9日发表于http://blog.focus.cn/~jimmygao 高云堂于达拉斯

最近，看到很国内的博客高手都写关于美国目前发生的一系列华尔街的警匪大战，美国这边的战火越烧越旺，国内的呐喊声也越来越响，那么目前，美国到底发生了什么危机？还是所谓的次级按揭(SUB PRIME MORTGAGE)危机吗？

    美国的病像癌症一样，从次级房贷的轻症转移到了美国致命的地方，快到心脏了，10%的次级房贷没有什么可怕的，美国的大部分州次级房贷是非常少的，但现在不是房地产的问题了，今天NAR的统计说二手房签约数出乎意外地上升7%，可能房地产最严重的时候过去了，也就是说，美国现在的问题不是房地产的问题了。

    那么什么是美国的致命的地方呢？那就是信用(CREDIT)，美国人不喜欢现金，也不用现金，也没有现金，这是与中国相反的地方。比如你租房子，付房租时，不收现金，必须是支票，为什么美国的小偷很少，很少偷钱包的，因为钱包里没有现金，为什么中国小偷多，因为钱包里都有很多现金。

    一个外国人来到美国之后，很多人都会建议他先建立信用，他说我从国内带来了很多现金存在银行里，不要借钱。那么很多人就会说，你最好不用现金，要贷款，比如买车，一定要贷款买，最容易建立起信用。

   什么是好信用？信用就是你借了钱，可以不还的时候，你一定要按时还，这就是好的信用。

     在美国，如果没有信用，即FICO 分数达不到620分，这个人就是没有什么信用了，美国有多少人的信用分数达不到620分？大约40-50%。这些人的问题是什么？就是借了钱，很可能不还。

    美国的银行们，现在就不敢给这批人贷款，不管什么贷款都不敢了，以前，都敢，比如9月份，新车销售下降30%，就是因为有30%左右的汽车贷款没有批准。美国人买什么几乎不用现金，用信用卡，9月份零售下降，尤其是高档消费品，信用卡也没有钱可以花了。如果你的信用分数有700以上，你的信用卡上限可能是7-8万美元(很多张信用卡)，现在银行或者信用卡公司不敢给你那么多信用额了，你就没有钱花了。

 总结一下美国的信用危机是：

1)美国人信用卡额度降低，消费能力减弱。

2)高档商品滞销。

3)银行对于所有的贷款审核严格，相当一部分人不能贷款。

4)信用卡公司，财务公司，高档零售商股票剧跌(可以买空SHORT 或者买PUT)。

5)11-12月的零售旺季是美国进入经济危机危机的重要时刻。

    但美国的所谓政府救市，与房地产的关系并不像以前那样重要了，美国的信用危机决不是简单的救市可以解决的，美国不进入经济危机，那么谁进入呢？

    全球的降息有什么作用呢？利息只是各国政府最容易做的一个手段，没有听说降息就会对经济发生很大作用的案例，因为各国政府目前没有更好的办法了，只有降息，但问题的本质不是利息高低造成的。

    降息目前没有什么用处，幅度大也没有用，认为降息之后，一切就解决了想法是与加息就会导致经济危机一样肤浅。

    你不认为，只有经济危机才能解决美国的问题吗？难道经济危机不就是一个解决美国问题的最好的方法吗？一个人得了重病，不仅开了刀，还有化疗，不这样遭点罪，能治好病吗？

     2009年新的总统上任或许是美国的转机，目前看为时尚早，美国在近1-2年决不是太平的日子，中国也同样，经济危机是不请自到，那么我们考虑的问题是：

     如何利用这次威震全球的经济危机呢？