ZT: 学股总结回顾

学股总结回顾

天簌

自从写完<<学股中期总结回顾>>一文以后, 促使我们思考了许多问题.仔细回顾了学股以来的收获并反省面临的问题.学股历程又经历一段时间的实践,对炒股又有了更深入的认识,技能有了质的飞跃,初步形成自己的风格与体系.

有几件事情促使我们总结与反省.其一,我们学到了不少东西,需要总结消化;其二源于2007年二月底的那次大跌.我们准确预见下跌的时间,二天前出清全部仓位准备做空.但下跌时的方式还是超出我们的经验.难得一遇的机会从手边丧失.我们反复检讨错误是如何犯下的:

1.      自信心不足.市场走势就这样被我们看出了吗?有那么简单吗?我们的经历毕竟太少,每次推测对我们而言都是第一次.要知道准确地预言背后了意味着钱,而以前赚点钱却那么难,难免有点不自信.

2.      每次出现失误或丧失机会,我们都很轻易地以学习为借口自我解脱.我们需从求道转为求胜负.增强胜负意识.

3.      必须制定操作规范,完善操作体系.

从而就有了这篇总结的开始及如下近期目标:

毕业实习,条件如下:

1.      建立一套稳定赢利模式,以专业态度运作;

2.      每周不亏损;

3.      每月计,平均每天在一个股票上获了利0.5$,投入的资金增长1%(见后面解释);

4.      操作手法以DAY TRADE为主,辅助以隔夜交易,SWING,POSITION交易;

5.      运用STOCK, OPTIONS及其组合;

6.      多,空比例以大势为准.上升以做多为主,下降以做空为主,平盘多空双做;

7.      不计入朋友帮助的获利;

8.      正常劳动强度.

在一个股票上获了利0.5$的基础是,通常一只股票每天涨跌幅(最高点到最低点)为其股价1%左右,50$的股票为0.5$.我们的交易股票股价为20-100$,通常是突破型,其平均涨跌幅大于1%,并且通常每天可操作3-5个个股,正常情形下可看到1.5-2.0$的利润.我们只追求0.5$,投入资金的1%增涨.比如,QQQQ 50$左右,每天涨跌幅为0.5$,如用10,000$买200股,每天赚100$就可以.同时我们可能还操作其它股票(每只股票持有的时间很短,做完一只再做另一只,有时用MARGIN同时做,用OPTIONS做也只看0.5$),可看到300$,但平均我们只追求100$.

最终目的是建立一个操作体系支撑我们的目标:

1.      股票跟踪体系:

1.      跟踪大势体系: 用各种指标跟踪监视5,000个股票(如交易量放大,股价急增,突破关键位,新高新低等);每天查看DOW,SP,NAZ和RUT及重要板块,每周查看DOW30个股票, SP 500个股票, NAZ 100个股票.

2.      只操作大股,以指数成份股为主.股价大于20$, 交易量大于百万以上.最好有期权.

3.      每天观察50个代表大势的个股,如QQQQ,MSFT,DELL,C,等等.如没有好的交易机会, 就以它们为交易对象做平盘操作.如发现有突破的个股, 就做突破操作.

2.      操作方法,资金进出原则及风险管理体系:

1.      DAY TRADE 突破前期新高或新低的个股, 如没有突破的个股, 做50个股票中的几只波段操作.其中以QQQQ为主.

2.      如果个股在关键位突破成功,即可考虑转为SWING操作,持股3-5天.

3.      如果在重要的关键位反转成功(半年以上的底部反转),可考虑转为POSITION操作,以5日均线和13日均线为准进出.

4.      其它反转点或非重要突破点做隔夜交易.

5.      用股票和期权操作.

6.      减少操作次数,提高操作质量.每晚写出操作计划, 设想可能出现的情况, 严格按计划操作.如出现意外, 停止操作直到弄清情况为止, 重新制定计划.

7.      DAY TRADE止损位, 股价在50$以内0.2-0.3$, 以上0.4-0.8.

8.      SWING 以计算的目标位止赢, 进入后以前日低点止损, 以后以5日或13日线操作.

如果达到该目标,我们就给自己发毕业证.与此同时, 我们建立另一套独立的交易体系, 追求卓越业绩:

1.      对象:即将出现异常的个股,如被收购,被升降级,出ER等.

2.      以期权操作为主.

3.      以小额资金博高赢利率.

困惑与思考

 学股过程中有许多问题始终困扰着我们,随着对这些问题理解的加深, 水平也在提高.

1.       炒股到底是什么? 为什么难?

 股票的投机操作实际就是一门会者不难,难者不会的技能.炒股过程就是竞技过程,如同竞技体育一样.任何技能是由知识,经验,技术体系及调动运用该体系的专业心智组成.参与者可参加不同级别的竞争,获取不同的利益.由于能获取巨大利益,吸引了各路英豪和无数资金的参与,人们在想方设法自己赚钱的同时防止别人赚钱.这里堆积着巨大资金,是拥有高度专业训练的专业人士竞技场,竞争必然激烈.每个参与者有不同定位,充当不同角色,并各具不同优势与劣势.明确自己的定位,熟练掌握技能扮演好自己的角色,充分发挥优势,避免劣势,就能在股市里立足.

2.       学股为什么难?

 与学任何一门技能一样,有二种学法:自己摸索,或有人指导.两者难度大不相同. 自己摸索是个探索过程, 得到的结果可能并不复杂, 但其过程十分艰难. 有人指导则是个模仿过程,难度小得多. 前者是要自己领头探路, 后者则是跟随者, 对个人素质的要求有质的区别. 自古开创流派者稀少, 追随者众多.

 自己摸索是大多数学股之人走的路. 一来开始可能以为炒股简单, 可以自学, 二来也难有机遇找到得到指导的机会.

 任何技能的运用涉及一系列的步骤,每个步骤又有大量的可能性.学习技能过程大致可分为二个部分:

1.      从众多可能性中挑出几种适合于你的可能性;

2.      将各个步骤的有限可能性组合成几种完整技术,形成风格和体系.

 拿围棋作比喻. 下围棋可大致分为布局, 中盘和收官三个步骤. 有大量的布局方式,有更多的中盘下法. 棋手只能选择有限的布局方式, 有限的中盘下法形成自己的体系与风格.

 尝试各种可能性可能要花费毕生精力,选取适合自己的有限可能性也要相当长的时间. 如无人指导, 你只能从自己的错误中学习, 穷尽各种错误要花很多时间, 明白错误要花很多时间, 改正错误要花很多时间. 能坚持尝试需要物质上和精神上的条件支持, 并且这些条件是有限的,经不起损耗.

 更何况有机组合它们需要更多的时间.

 那些已掌握技能的人士知道如何选择,如何避免弯路.这就是知识与经验的价值.

 有二位成功人士一直在争论炒股技能是否可以传授,他们决定招一批人作试验验证.他
们仔细面试挑选各种背景的人,有炒股经验的和没有经验的(此时有炒股经验可能是负面资产,有无投资知识和经验不是标准),经过必要的培训,马上推入市场,一,两年内大部分人都能在市场立足,从事职业炒股.他们招了二批人,结果相同.结论是, 炒股技能是可以传授的,并且可以在短期内传授.

 让我们大致分析一下这个过程.一些人被传授某种炒股模式,他们可能还没有足够的知识去理解,可能还没有足够的经验去灵活运用,只会机械地模仿(此时的理解可能带有自己以前错误的观点),但能赚钱(他们也许成不了大师).这充分说明, 炒股是一门可以学会,也可传授的技能,并非高深莫测的神技(注意,因申请的人很多,他们做了仔细的面试.显然,挑选标准是股市以外的东西).

 一般情况下,人们经历千辛万苦掌握一门技能,都不愿拿出来示人.只有少数幸运的人能获得传授的机会.

关于技能的进一步思考:

人们的智能差别不大, 但拥有的技能差别巨大. 有些人能轻而易举完成的动作,对另一些人则难于上青天. 一个舞蹈演员将手从胸前抬起, 划一道优美曲线在身边放下, 一般人做会十分难看, 他们无法理解掌握整个动作间的韵律和美感, 人们可将整个动作分解图示, 说明要领与方法. 你可模仿某几个动作亮相, 但你仍无法完成全部动作. 舞蹈演员能优美完成全部动作是因为其以万次为单位的重复练习,从而培养出的己进入潜意识与条件反射系统的价值判断系统,能指挥完成各个动作并理解各个动作间的逻辑与艺术的关联.这个价值判断系统可用来判断其他人的水平. 类似的,杂技演员,棋士和竞技体育运动员都一样.他们千百次单调重复的训练就是为了建立这个进入潜意识与条件反射系统的价值判断系统.

学股人的条件:

能不能学会的问题始终困扰着我们. 实际上,学股对个人背景并无特定要求. 我们阅读的传记中,成功人士的背景五花八门. 但摸索一门技能,其中的艰辛与困苦又不是大部分人所能承受的. 一些特质,对克服这些困难有极大的帮助.

有二种特质我认为是必需的:

1.      强有力动力支持的热忱.

2.      极强的领悟和反省能力.

学股之路艰辛漫长,对精神和物质都是极大的损耗.我们可以准备物质条件,但来自精神上的折磨,如怎么又犯相同的错误,怎么这么笨,输的钱能赚回来吗?侵蚀着你的自信,打击着自尊.如果没有极大的热忱,你极可能得不到精神上的补充,消沉下去.只有那些心怀极大热忱,坦然面对挫折,冒着傻气,勇往直前,面对南墙,有拿头撞墙之勇气的人们,才有更大的机会穿越艰辛之路,到达彼岸. 其热忱所鼓动的勇气可面对任何困难.不然你极可能半途而废.

学股如无人引领,你极可能是从自身的错误中学习.发现自己所犯的错误比指出别人的错误难得多. 反省自己,人们总是预设了许多先见,很难客观. 并且在一个阶段,一个步骤,可犯下无数种错误,如无足够的领悟反省能力,从每一个错误中吸取尽可能多的营养,少走弯路,很快就会耗尽你全部的物质和精神储备.

领悟反省能力可分为四个部分:

1.      承认自己犯错误的勇气与能力.

这是很多人不具备的品质.一旦发生差错,人们会尽量找理由,找借口,找替罪羊,将罪名安在别人身上也毫不脸红.聪明人甚至使尽浑身解数,动用各种令人叹为观止的精妙手段,用一个错误掩盖另一个错误,将一个本可用一句”这次我错了”就可化解的小错演变成大负担,甚至是灾难.很多情况下他们只是自欺而已,还没有人可欺,为了点可怜的自尊和自我安慰忙得不亦乐乎其乐无穷.

人们有时为了维护毫无利益价值的自认为一贯正确的颜面,动用远超过颜面价值的手段,代价去维护颜面,不惜说假话,颠倒黑白.

勇于承认自己的错误,需要诚实,对人对己,没有几个人做得到. 对别人诚实更难,特别是当你有了点名望和地位以后. 诚实处世,简单做人,人们认为这样做人做事占不到便宜,傻得可以,不够深沉,要弄得很复杂.

你敢面对亏损的交易清单吗?你能再回想你的亏损部位吗? 面对挫折,许多人宁愿作鸵鸟状.

失败者善于找借口,失败者失败的程度取决于其找借口的能力,等于全部过往借口的总和.

2.      在勇于承认自己错误的基础上,迅速发现错误所在的能力.

第一条主要是心理心智层面的问题,2,3和4条主要是行为层面的问题.发现自己所犯的错误比指出别人的错误难得多. 难就难在很难客观对待自己.还需要阅历和见识. 经常可以发现人们在几个错误之间循环兜圈,陷入迷宫陷阱不可自拔,就是因为缺乏发现自己所犯错误的能力.

3.   在发现错误所在基础上,迅速找到改正错误的方法的能力.

找到正确方法需要人生经验,见识和阅历. 用过往的经历来体会领悟,可帮助你找到答案.从别人的经验中也可发现答案. 严谨细致的观察和比较有助于能力的提高.

4.   在找到改正错误的方法基础上,迅速实施的能力.

这涉及应变和改变自己的能力. 许多人不愿意,也无能力主动改变自己. 他们宁愿墨守成规, 宁愿选择向自己内心的习惯妥协屈服,人们愿意采取让内心舒服的习惯行为,正是这些让内心舒服的习惯行为是业余行为,与专业操守严重抵触. 有时的改变,先要自我否定,然后自我革新换面,十分痛苦. 特别是改变多年来养成的习惯,十分艰难,总会出现反复,对抗自我内心世界把握内心冲突需要有坚定的意志和成熟的心智.很多人败在此地.

   在战争环境中能生存下来的人们,在这四个方面必须表现杰出,因为他们没有太多犯错的机会,不变则亡. 学股没有战争环境那么残酷,如果将被击败与被股市扫地出门等同,它们同等残酷. 学股能坚持下去所依赖的物质与精神条件是有限的, 在这四个方面表现杰出的人有更大的机会成功.

   如有足够的领悟反省能力,人们只需要一个信息足矣:有人在某种条件下取得了成功. 余下的事情就直截了当:建立相同的条件,运用领悟反省能力找到正确的道路. 因为有人在这种条件下取得了成功,一定存在正确的道路(这种信念可以成为真正的动力.找不到是因为自己领悟反省能力不够而不是客观条件不允许). 如有实例并有人愿意演示,则实在是福分不浅.

   有二个顽疾, 花了我们相当大的代价才克服.一是做事不严谨,顺利时得意忘形,随意操作,导致过度操作(过度操作随后有详细说明).另一个是菜市场经验(菜市场经验随后有详细说明),导致逆势操作.它们以各种不同的形式,出现在各种不同的场合.初期我们至少花了50%的精力去发现,改正由此引起的错误.正所谓江山易改,本性难移.