ES trading

有人问ES trading问题。看见没人回答，老瞎不自量力提上来回答一下。

来源: 瞎问瞎说 于 2011-08-09 16:11:09

I want to learn to trade SP futures and would like to have some advices on the following:

1. Any suggestions on good reading materials, tutorial videos, etc.?

老瞎没听说过任何专著。只知道进入这个领域要先做很多准备。先要问自己几个问题。首先为什么选择指数期货做交易对象？若是觉得个股被庄家操纵厉害或者不愿意或没能力做被交易个股的深入研究。下面就不用看了。别做！若是因为个股或者ETF波动不够大，先问问自己准备好承受瞬间大输大赢了吗？资金，技术，心态上都准备好了吗？答案否定？下面就不用看了。别做！如果仅仅是因为报税上的考虑，那么不如选别的对象，有本事trading稳定挣钱,您不会介意报税那点区别的。下面就不用看了。别做！假如您觉得资金充足，交易成功率高并且稳定，资金管理能力强，心态极好。交易指数期货还是很有趣的。特别是您如果对option trading比较有心得，把ES跟它的option组合起来一起做，加上杠杆的作用，会很有趣的。

老瞎玩过SP500 future和裸熬破神,没有玩过ES，不过道理和规则差不多，差别也就是杠杆不同，ES的杠杆为SP500 future杠杆的五分之一，试着回答你的问题。瞎说别当真。

2. Can I hold the ES contract over night if I have enough fund in my account?

你要有足够资金在帐上，留合约在帐上当然没问题，问题是你为什么这样做，你真的对此日和晚上的交易走向这么确定吗？其实账上没足够资金您也可能留合约在手里，关键是马金call是你是否有钱迅速电汇入账号。做不到就会被强制平仓。通常你不会愿意被强制平仓的，这意味着巨大损失。

3. For those who trade futures, do you usually close the position on the same day or do you hold? What is the average holding time?

这完全取决与自己对市场的判断，老瞎玩的时候，期货很少留仓过夜，裸熬破神当然留越久越好，能留住说明方向真确，卖出的钱就快变成自己的获利了。有时候留到过期，有时候三文不值两文买回来。听起来轻松，一旦方向反了，防线被击破，没有资金满足马金靠，结果又是强制平仓。外婆离自己很近的。

4. I am using TD Ameritrade account, any one use it for future trading?

仅仅用过小交易公司服务，用他们的交易平台。没用过TD Ameritrade，无从评说。

多说几句：记得2003或2004年，有一段很牛，总觉得跌不下来，写了80点以下的裸扑，结果某天突然悲剧了，暴跌，写的扑有点多，资金顶不住了，账面爆损，也没钱补了。只得一夜不睡觉，狂空期货，等第二天早上不仅顺利平仓所写Put，还净赢七八万。从此觉得自己不含糊了，看不上写熬破神了，只做指数期货，没日没夜，大进大出。直到一天外婆来访，惨淡出局。

结论：没有金刚钻别揽瓷器活。有朋友仅用五万本金，三年滚到五六十万。然后一年归零。