2024年总结与2025年规划：思路打开，稳中求进

生活在深圳，货币单位默认人民币。

家里三口人，小朋友刚升入小学一年级。家里的分工很明确：先生负责稳定的现金流，我负责让财富跑赢通胀。“你负责赚，我负责让钱变更多。” 理财这条路上，我们不搞鸡飞狗跳的高风险投资，只走股债平衡的康庄大道。

2024年的账本

收入：104万 + 金融资产增值117万 = 221万

• 工作收入：95万
• 房租收入：9万
• 金融资产收益率12.5%，感谢国家队年底给的大红包。

支出：生活支出24万 + 房贷支出17万 = 41万

• 吃：7万，含外出就餐。
• 玩：4万，花钱买快乐，赚回来更积极。
• 学：3万。
• 住：3万，钟点工费用2万（工作日每天3小时+晚餐），水电煤物业等1万。

对比起来，房贷支出才是真·家庭最大负担。这年头有房贷的生活才叫有盼头（盼着早日还完）。

投资配置

本人投资信条：“血汗钱不容大起大落，稳稳的幸福最实在。” 所以坚定执行股债平衡的投资策略。以下是2024年的盘点：

股票类（约占54%）

1. A股+基金（26%）
感谢国家队，年中的时候一度觉得没眼看了，结果年底给发了个大红包。目前我个人认为性价比一般，估值合理，减仓了增配的部分。25年的计划是把沪深300ETF逐步转到A500指数增强基金，一方面两者的持仓重合度高，估值也合理，另一方面指数增强每年预计5-10%超额收益，是很有诱惑力的。

2. 港股（17%）
一半是某知名高股息资源股（税后股息~5%），另一半是恒生ETF（股息~4%），稳稳的现金流，熬过风浪就能继续“捞油水”。

3. 美股（11%）
众所周知的原因，今年最大的变化是配置了更多的美股和美债的部分。美股的估值挺高的，后续不打算增加了，等更好的机会。（尤其是最近半年，鉴于“人人晒标普、个个吹纳指”的现象，我选择按兵不动。我对这类现象有本能的警惕和反感，大家都推荐的时候我就很害怕，谁让人多的地方往往暗藏风险呢。）

债类（约占46%）

1. 理财（35%）
主攻北交所打新，闲钱放货基。

2. 美债（6%）
长期收益率5%，真香！可惜长久期美债买起来麻烦，打算继续增加配置，顺便研究更便捷的替代品。大家可以看看南方东英精选美元债基金，效果肯定没有自己直接买长久期美债好，但是长期持有5%的收益应该是有的，再加上汇率的波动，比买人民币理财好。

3. 其他（5%）
包括可转债和REITS。可转债涨得太高已经卖的差不多了，等哪天跌得够低，我会再回来“抄底”。

房产的取舍

目前持有深圳自住房和上海出租房各一套。今年的房价跌幅15%-25%，上海那套老破大的租售比~2%，和银行存款利率差不多。考虑到出租和管理的麻烦，计划2025年卖掉这套房，换取更灵活的资产流动性。

2024年的心得

理财最大的启发是：“思路一打开，天地就宽了。” 在全球范围内寻找更确定性的回报，才是长久之计。

2025年的资产规划

我的目标是卖掉上海的老破大，金融资产逐步将调整为：A股+港股30%，美股20%，债类50%。 争取继续稳扎稳打，让财富更上一层楼！