炒股三大法宝

来源: 股市流氓 于 06-03-09 18:12:27
 
本人发贴之目的在於和广大股友相互学习，相互交流。看得懂的看门道，看不懂的看热闹。有异见者请指教--求的就是“百家争鸣” 。如觉得此贴对你实在是有帮助，就喊声“流氓！” 。如看后觉得实在不爽，就骂我“高手” 或“大师” 好了。

炒股的三大法宝：基本面分析 (FA), 技术分析 (TA), 和资金管理 (Money Management) 。

为了浅显易懂，咱们就俗人俗语。

先谈谈到农贸市场买鸡蛋。
三八妇女节赵大妈放假 ，李大爷打算亲自到市场买2斤鸡蛋。刚进市场，李大爷就傻了：上个月还3块5一斤的鸡蛋，今天卖到了4块！李大爷心想：“是不是因为粮价上涨造成的？要不就是鸡都得了禽流感，下蛋少了？”李大爷摇了摇头：“10年前5毛1斤，5年前1块1斤，上月3块5，今天4块，明儿没准更贵！” 。李大爷刚要买，翠花儿看见了：“吆，李大爷，买蛋呢？！今天过节，东西贵，明天可能就便宜了。” 李大爷眼珠一转：“要么今天就先买一斤，要是明儿真便宜了再买另一斤。要是明儿更贵了，今天这一斤也算是赚了。” ---- 在这个小故事中，李大爷对鸡蛋价格为什么上涨的猜测就是一个简单的基本面分析(FA) ；李大爷的“明儿没准更贵！” 的推测则是对价格变化趋势的判断，从长期到中期到短期，是一个简单的技术分析(TA) ；本来打算买两斤鸡蛋的，最后李大爷决定“今天就先买一斤” 是对降低风险(明天便宜了，今天多买就亏了；如果今天不买，明天贵了，也亏) 的一种资金管理(Money Management) 。

再谈谈到股市买股票。
实际上买股票很简单，就象李大爷买鸡蛋。李大爷的FA包括了两个层面：经济层面--粮食价格的变化；和消息层面--禽流感传闻。粮食价格的变化(经济层面) 真正地决定了鸡蛋价格的中长期走势；禽流感传闻(消息层面) 无疑会对鸡蛋的短期价格变化产生影响。当然决定价格的因素还有很多很多，如翠花提到的“今天过节” 这一短期市场需求。李大爷的TA包括了三个时间尺度：长期，中期，和短期。对一只股票的研判也要在这三个不同尺度上分析它的最高最低价，成交密集区，价格波动的各项指标，等等等等。最后你的推测则应完全基於客观分析而不是一种主观上的猜测。FA可以帮助你清醒地意识到你所要介入的股票的风险大小，TA可以帮助你决定买入价格，获利价，和止损位等。关于FA和TA的书很多，在次就不再赘述。只有两点：FA对於我们一般股民来说比较难，我们只需掌握最最基本的；TA不难，但是繁，需要耐心学习和全面掌握。

最后谈谈资金管理。
资金管理的重要性决不亚于FA和TA，但往往被很多股民所忽视或小看。李大爷“今天就先买一斤“的决定是资金管理的一个很好的例子。为了避免抽象地谈论这个问题，让我们讨论一个现实点儿的例子。假设你有$10000，打算介入股价为$10的AA股票。如果FA“告诉” 你这只股票是风险低，值得投资的股票，你是买1000股AA呢还是只拿出其中的$1000买100股？答案显然应该是后者。因为即使你判断失误，AA大幅下跌，你仍有90%的活动资金去开辟第二，第三…战场。有的朋友可能会说：要是全线介入，如果AA大涨，我不就一下子发了么？是啊，你怎么就知道你能一棒打死别人而不是被别人一棒打死？当股票买进之后，同时也就产生了卖的问题。你$10买进的100股AA，你的TA“告诉” AA会涨到$15当然也有可能跌到$8但最低不会跌破$5。现在如果AA到了$13，你改怎么办？最好的办法是卖掉一半。这样AA如你所愿涨到$15，那再好不过了；如果没到$15就回头去了$10，你的50股至少已赚了钱；即便跌到$8止损推出，总体上你也小有斩获。同样，如果你AA买后没涨反而直奔$8去了，你至少至少要止损一半仓位。这只是一个简单例子，每个人应在实践中逐步形成适合自己的资金管理方法。

当然，作一个成功的股民，仅有这三大法宝是不够的，还需要

参考贴子：
1) 血与泪。感谢我的恩师。 http://web.wenxuecity.com/BBSView.php?SubID=finance&MsgID=393285
2) 股市是可预测的么？是的。有必要预测吗？NO
http://web.wenxuecity.com/BBSView.php?SubID=finance&MsgID=394087

未来话题：
1) 为什么“群众总是错的”
2) 如何在股市中耍流氓