Hedge 有很多方法，你说的是只是其中一个简单的方法，不要就此否定整个概率。Option有很多做法，其中某些自然形成了Hedge， 形成Hedge后，你赢钱的可能性在哪里，输的可能在哪里，你要先学会，不然你只是是瞎做，不叫Hedge。 

以你说的例子为列：同时买一个股票的Call和Put，这个在Option Strategy 里叫做Straddle 或者Strangle，你Hedge了它的涨跌，你是为了赢vega，也就是说波动大能赢，波动小会输。

1月22日收盘时， 你买一手NFLX的本周100的 Call，同时买一手本周100的PUT， 你花大约了1200的成本，而到昨天Option到期，你的Call 价值70，也就是你把1200变成了7000，你的回报是480%！ 你不能说他没用了吧?